Категории
Мрежовите финансови рискове могат да бъдат разделени на две категории: технически рискове, базирани на мрежова информационна технология и бизнес рискове, базирани на мрежови финансови бизнес характеристики.
1. Рискове за мрежови финансови технологии
(1) Рискове за сигурността. Бизнесът с онлайн финансите и голямото количество работа по контрола на риска се извършват от компютърни програми и софтуерни системи. Следователно техническата и управленска сигурност на електронните информационни системи се превърна в най-важния технически риск при функционирането на онлайн финансите. Този риск идва от несигурни фактори като прекъсване на компютърната система и унищожаване на дисков масив, както и фактори като цифрови атаки извън мрежата и увреждане на компютърни вируси. Според проучвания на различни индустрии в развитите страни прекъсването на системата е причинило най-голямата загуба на финансовата индустрия. Енергията на онлайн хакерските атаки нараства с 10 пъти годишно. Те могат да използват всякакви вратички и пропуски в Интернет, за да влязат незаконно в хоста, да откраднат информация, да изпратят фалшиви имейли и т.н. Вирусите в компютърната мрежа могат да се разпространяват и разпространяват през мрежата, а скоростта на разпространение е десетки пъти по-висока от тази на единичен компютър. След като една програма бъде заразена, цялата машина и цялата мрежа бързо се заразяват, което е изключително разрушително. При традиционните финанси рисковете за сигурността могат да донесат само частични загуби, но при онлайн финансите рисковете за сигурността могат да причинят парализа на цялата мрежа, което е системен риск.
(2) Риск при избора на технология. Развитието на онлайн финансови услуги трябва да бъде подкрепено от зряло техническо решение. Съществува риск от грешки при избора на технология. Този риск идва от възможността за прекъсване на предаването на информация или намаляване на скоростта, причинено от лоша съвместимост между избраната техническа система и софтуера на клиентския терминал, както и от избора на технически решения, елиминирани от технологични промени, което води до относително изостанала технология и остарели мрежи. Ситуация, водеща до огромна загуба на технологии и бизнес възможности. За традиционните финанси грешният избор на технология води само до забавяне на бизнес процесите и увеличаване на разходите за обработка на бизнеса, но за онлайн финансовите институции те могат да загубят целия пазар или дори основата за оцеляване.
2. Бизнес риск
(1) Кредитен риск. Това се отнася до риска онлайн финансовите търговци да не изпълнят изцяло задълженията си на датата на изтичане на договора. Методът на онлайн финансовата услуга има характеристиките на виртуалност, тоест както онлайн финансовият бизнес, така и обслужващите институции имат очевидна виртуалност. Прилагането на мрежови информационни технологии във финансовата индустрия може да реализира създаването на мрежови финансови институции като мрежови банки в Интернет. Например American Security First Network Bank е типична мрежова банка. Виртуализираните финансови институции могат да използват информационна технология за виртуална реалност, за да добавят виртуални клонове или търговски обекти за участие във виртуализирани финансови услуги. Всички бизнес дейности в онлайн финансите, като предаване на информация за транзакции, плащане и сетълмент и т.н., се извършват във виртуален свят, съставен от електронна информация.
В сравнение с традиционните финанси значението на физическата структура и архитектура на финансовите институции е значително намалено. Виртуалният характер на метода на онлайн финансовата услуга не позволява на страните по транзакцията и плащането да се срещат помежду си, а се свързват помежду си само чрез интернет. Това затруднява потвърждаването на самоличността на транзакцията и автентичността на транзакцията и увеличава идентичността на транзакцията. Асиметрията на информацията в потвърждението и кредитната оценка увеличи кредитния риск. За нашата страна кредитният риск при онлайн финансите идва не само от фиктивността на методите на обслужване, но и от възможността за неизпълнение, причинена от несъвършената социална кредитна система. Следователно кредитният риск при развитието на онлайн финансите в моята страна има не само технически фактори, но и институционални фактори. текущият социален кредитен статус на моята страна е важна причина, поради която повечето физически лица и корпоративни клиенти заемат изчаквателна позиция към онлайн банкирането и електронната търговия.
(2) Ликвиден риск. Това означава, че мрежовите финансови институции нямат достатъчно средства, за да посрещнат риска клиентите да теглят електронни пари. Размерът на риска е свързан с мащаба на емисия и баланса на електронните пари. Колкото по-голям е мащабът на емитирането, толкова по-голям е балансът, използван за сетълмент, и толкова по-голяма е възможността емитентът да не може да изкупи обратно издадената от него електронна валута или клиринговите средства да са недостатъчни. Тъй като текущата електронна валута се издава от емитента въз основа на съществуващата стойност, представена от съществуващата валута (текуща хартиена валута и друга кредитна валута). Това е електронна и информационна среда за транзакции и не е независима валута. След като търговецът получи електронните пари, плащането не е окончателно завършено и действителните пари трябва да бъдат събрани от институцията, издала електронните пари. Съответно издателят на електронни пари трябва да изпълни това изискване за ликвидност. Когато действителните валутни резерви на емитента са недостатъчни, това ще предизвика ликвидна криза. Ликвидните рискове могат също да бъдат причинени от факторите за сигурност на мрежовата система. Когато компютърната система и мрежовата комуникация се повредят или повредата от вируса причини отказ на платежната система да работи нормално, това неизбежно ще повлияе на нормалното поведение при плащане и ще намали ликвидността на валутата.
(3) Рискове при плащане и сетълмент. Поради виртуалния характер на онлайн финансовите услуги, бизнес дейностите на финансовите институции могат да преодолеят ограниченията на времето и пространството и да нарушат географските ограничения на традиционните финансови клонове и търговски обекти; простото отваряне на онлайн финансови услуги може да привлече значителна клиентска база и да бъде в състояние на Клиентите да предоставят всестранни услуги в реално време при всякакви метеорологични условия. Следователно онлайн финансите са известни като 3A финанси (т.е. могат да предоставят услуги на клиенти по всяко време, на всяко място и по всякакъв начин). Онлайн финансовите оператори или клиентите могат да обработват инвестиции в ценни книжа, застраховки, кредити, търговия с фючърси и други финансови услуги с всеки клиент или финансова институция в света по всяко време чрез съответните им компютърни терминали. Това прави мрежовата финансова бизнес среда с голяма географска отвореност и води до интернационализация на системите за плащане и сетълмент в мрежовите финанси, като по този начин значително увеличава риска от сетълмента. Съществуват огромен брой трансгранични и междурегионални финансови транзакции, базирани на системи за електронни плащания. По този начин провалът на регионална финансова мрежа ще засегне нормалната работа и сетълмента на плащанията на националните и дори глобалните финансови мрежи и ще причини икономически загуби. През 80-те години на миналия век системата за търговия с ценни книжа на Министерството на финансите на САЩ имаше ситуация, в която се извършваше само покупка, но не и продажба, и дългове от над 20 милиарда щатски долара бяха формирани за една нощ. Подобни ситуации са се случвали и у нас.
(4) Правни рискове. Това е в отговор на транзакционния риск, причинен от сравнително изостаналото и неясно онлайн финансово законодателство. Настоящата финансова законодателна рамка се основава главно на традиционни финансови услуги, като банково право, право за ценни книжа, система за финансово разкриване и т.н. Липсват поддържащи разпоредби, свързани с мрежовите финанси. Това е често срещана ситуация в много държави, които развиват мрежово финансиране, и това е вярно и в моята страна. Интернет финансите са все още в начален стадий в моята страна и все още липсват съответните разпоредби. Например, няма ясни и пълни закони и разпоредби по отношение на достъпа до интернет финансовия пазар, удостоверяването на самоличността на търговците и потвърждаването на валидността на електронните договори. Следователно използването на Интернет за предоставяне или получаване на финансови услуги, подписването на икономически договори ще бъде изправено пред значителни правни рискове по отношение на права и задължения и лесно ще изпадне в неоправдани спорове. В резултат на това търговците са изправени пред По-голямата несигурност на поведението на транзакциите и резултатите от тях увеличават транзакционните разходи на онлайн финансите и дори засягат здравословното развитие на онлайн финансите.
(5) Други рискове. Например пазарният риск, т.е. въздействието на промените в пазарните цени като лихвените проценти и обменните курсове върху промените в печалбите и загубите на активите и пасивите на онлайн търговците на финансови инструменти, както и рисковете, породени от транзакции с финансови деривати, също съществуват в онлайн финансите.
Анализ на основните рискове
Рисковете, пред които са изправени традиционните банки, като кредитен риск, ликвиден риск, лихвен риск и пазарен риск, все още съществуват в работата на онлайн банките, но в Проявлението се промени. Тук ще бъдат обсъдени уникалните рискове на онлайн банкирането: оперативен риск, пазарен риск, информационен риск, репутационен риск и правен риск.
(1) Оперативен риск. Оперативният риск се отнася до възможността за потенциални загуби, причинени от големи дефекти в надеждността, стабилността и безопасността на системата. Оперативните рискове могат да произтичат от небрежност на онлайн финансови клиенти или от дефекти в дизайна и оперативни грешки в системата за онлайн финансова сигурност и нейните продукти. Операционните рискове включват основно разрешеното използване на онлайн финансови сметки, системата за управление на риска на онлайн финансите, обмена на информация между други финансови институции и клиенти в онлайн финансите и идентифицирането на истински и фалшиви електронни пари. Понастоящем управлението на оторизация на онлайн финанси за достъп до сметки на финансови институции става все по-сложно. От една страна, процесорната мощност на компютрите е подобрена, а от друга страна, географското местоположение на клиентите е станало по-разпръснато, което може да се дължи и на приемането на Причинено от множество методи за комуникация и други фактори.
(2) Транзакционен риск. Транзакционният риск се отнася до факта, че спекулантите използват промени в пазарните цени като лихвени проценти и обменни курсове, за да извършват свързани транзакции, което ще се отрази неблагоприятно върху промените в печалбата и загубата на притежателите на финансови активи. Благодарение на бързото предаване на онлайн информация и свободата от времеви и пространствени ограничения, онлайн финансите ще увеличат традиционните финансови рискове, което ще доведе до внезапни и по-заразни прояви на рискове от колебания на пазарните цени, лихвени рискове и рискове от обменния курс и по-големи вреди . Финансовите мрежи донесоха възможности за спекулантите. Те ще извършват голям брой свързани транзакции на фондовите, валутните и фючърсните пазари, което ще доведе до възходи и спадове на финансовия пазар, което може да причини фатален удар на икономиката на дадена страна за много кратък период от време. В днешната финансова мрежа и глобализация въздействието на международните горещи пари върху пазара на ценни книжа и нерационалната работа на инвеститорите в акции са в основата на турбулентността на пазара на ценни книжа и най-големия потенциален риск на онлайн финансирането.
(3) Информационен риск. Информационният риск се отнася до бизнес рискове, причинени от неблагоприятен избор и морални рискове, пред които са изправени онлайн банките поради информационна асиметрия или непълна информация. Поради виртуалния характер на онлайн финансите, всички финансови транзакции се извършват в интернет чрез дигитализация. На онлайн пазара информацията между търговските банки и клиентите е в състояние на сериозна асиметрия и клиентите ще се възползват от информацията повече, отколкото на традиционните пазари. , Формирането на морални рискови действия, които са в ущърб на интернет банкирането.
(4) Риск за репутацията. Рискът за репутацията се отнася до риска, че която и да е страна на онлайн финансов търговец не може да изпълни задълженията си, както е договорено. Поради виртуалния характер на онлайн финансите, в сравнение с традиционните финанси, значението на физическата структура и архитектура на финансовите институции е значително намалено. Двете страни в транзакцията не се срещат помежду си, а само контактуват помежду си през мрежата, което затруднява проверката на самоличността на търговеца и автентичността на транзакцията и увеличава информационната асиметрия между търговците по отношение потвърждаване на самоличността и кредитна оценка. Повишен кредитен риск. За нашата страна кредитният риск при онлайн финансите идва не само от фиктивността на методите на обслужване, но и от възможността за неизпълнение, причинена от несъвършената социална кредитна система. Рисковете за репутацията могат да дойдат от огромни загуби в онлайн финансите или когато възникне проблем със сигурността в платежната система на онлайн финансите, за обществеността е трудно да възстанови доверието в способността за онлайн финансови транзакции. След като продуктите за виртуални финансови услуги, предоставяни от онлайн финансите, не могат да отговорят на очакванията на обществеността и предизвикат широк спектър от неблагоприятни реакции в обществото, рискът за репутацията на онлайн финансите ще се формира. Или, ако системата за сигурност на онлайн финансите е била повредена, независимо дали причината за тази повреда е вътрешна или външна, това ще повлияе на бизнес доверието на обществеността в онлайн финансите.
(5) Правни рискове. Правните рискове произтичат от възможността за нарушаване на законите и разпоредбите или от неяснотата на законните права и бизнеса на страните, участващи в сделката. Банките извършват бизнес в други държави чрез интернет и може да не разбират добре местните разпоредби, което засилва правните рискове. Законите, свързани с интернет, все още са несъвършени, като валидността на електронните договори и цифровите подписи, а ситуацията в различните държави е различна, което също увеличава правните рискове на интернет банкирането. Понастоящем електронната търговия и онлайн финансите са все още в начален стадий в много страни и липсват съответните правила за управление и пробни разпоредби за защита на правата и интересите на онлайн потребителите. Следователно съществуват значителни правни рискове при използването на интернет и други електронни медии за подписване на икономически договори.
Противодействия и предложения
Мерки за противодействие и предложения за контролиране на интернет финансовите рискове
Интернет банките в моята страна трябва да имат достатъчно силни мерки за сигурност, в противен случай ще се отрази на устойчивото развитие на финансовата индустрия. Осигуряването на мрежова сигурност е цялостна и интегрирана система. Неговото планиране и управление изисква сътрудничеството на съответните държавни отдели, финансови институции и ИТ кръгове за извършване на научна и силна намеса и насоки. В същото време трябва да се осъществява международно сътрудничество за съвместна борба с онлайн финансирането. престъпление.
(1) Speed up the legislative process of e-commerce and online banking. Generally speaking, network system security issues and the lag and ambiguity of network financial legislation are one of the causes of legal risks. In response to the current problems in online financial activities, speed up the pace of legal construction, promulgate laws and regulations related to online transactions and online banking as soon as possible, reduce the legal risks of banks, and regulate the behavior of online financial participants. E-commerce legislation must first address the legality of electronic transactions, how to access electronic evidence of transactions, whether the law recognizes such evidence, the behavioral norms of electronic money, electronic banking, and the legal issues of multinational banks. Secondly, the security and confidentiality of e-commerce must also be guaranteed by law, and there must be corresponding legal sanctions for computer crimes, computer leaks, theft of commercial and financial secrets, etc., so as to gradually form electronic products that are legally permitted, legally guaranteed and legally bound. Business environment. Third, make full use of policy measures to encourage online banking to develop business in a healthy development direction. Finally, to improve the credit level of the entire society, establish and improve my country's credit system.
(2) Китайската комисия за банково регулиране следва да подобри нивото на надзор върху онлайн банкирането. Под ръководството на Китайската комисия за банково регулиране, с участието на други банки, ще бъде формулиран унифициран набор от норми и стандарти за онлайн банкови сетълменти и използването на електронно оборудване, за да се постигне интеграция с международната финансова индустрия; трябва да се създаде пълен набор от механизми за одобрение и надзор на онлайн банкиране. Националните условия на Китай, черпейки от чуждия опит в развитието, създадоха специална институция за провеждане на изследвания относно установяването, управлението, реализацията на специфични бизнес функции и прилагането на хардуерни и софтуерни системи за онлайн банкиране и предоставяне на технически услуги, поддръжка и насоки за развитието на онлайн банкиране и използване на интернет и други съвременни компютърни технологии се използват за дистанционен надзор; избрани са стандарти за сигурност за проблеми със сигурността на мрежовото банкиране и е създадена система за сертифициране на сигурността; създаден е набор от ефективни системи за имунитет срещу хакерски програми и вируси; създадена е система за анализ на управлението на финансовата информация и система за наблюдение на рисковете във финансовите технологии и ранно предупреждение; формулира правила и разпоредби, свързани с издаването, плащането и управлението на цифрови електронни пари.
(3) Енергично разработване на напреднали информационни технологии с независими права върху интелектуалната собственост и създаване на система за защита на мрежовата сигурност. Сигурността на мрежовото финансиране в крайна сметка се реализира и поддържа от прилагането на мрежова технология. Неговите ключови технологии включват технология за защитна стена, технология за криптиране на данни и технология за смарт карти и т.н., главно чрез приемане на стратегии за физическа сигурност, стратегии за контрол на достъпа, изграждане на защитни стени и интерфейси за сигурност. , цифров подпис и други високотехнологични мрежови технологии. По отношение на хардуера повечето софтуерни и хардуерни системи като компютри и рутери, използвани във финансовия електронен бизнес в моята страна, се внасят от чужбина, а информационните технологии са сравнително изостанали; по отношение на софтуера, текущата технология за криптиране и технологията за управление на ключове в моята страна и технологията за цифров подпис изостават от изискванията на развитието на мрежовите финанси, увеличавайки риска за сигурността и риска от избор на технологии при развитието на мрежовите финанси в моята страна. Следователно, бързото стесняване на разликата между хардуерното оборудване и развитите страни и разработването на информационни технологии с независими права върху интелектуалната собственост са основни мерки за предотвратяване и намаляване на рисковете за сигурността и рисковете при избора на технологии, както и за подобряване на ефективността на мрежовата сигурност.
(4) Establish a large-scale shared online banking database. To protect the asset security of online banks, the problems of information asymmetry and information transparency must be resolved. Relying on database technology to store, manage, analyze and process data is the basic work that modern management must complete. The design of the online bank database should adopt the idea of socialized collaboration, and conduct the scientific management of assets, liabilities and intermediary business with the customer as the center. Different banks can implement the borrower credit information sharing system, and establish an early warning list of bad loans and "black". List” system. For enterprises or enterprise groups that have a certain proportion of asset control relationships, business control relationships, and personnel relationships, use the database to classify, analyze, and count, and uniformly monitor the credit.
(5) Създаване на единен технически стандарт за онлайн финанси. Понастоящем електронното изграждане на финансовата система на моята страна има проблеми като непоследователно планиране, непоследователни технически стандарти за търговските банки, непоследователни технически спецификации и различни протоколи за сигурност, използвани между търговските банки. Трябва да се формулира единен технически стандарт за финансовата индустрия. Създаването на Китайския център за финансово сертифициране положи основата за това. Създаването на единен план за развитие и технически стандарти благоприятства единния надзор, подобрява координацията в рамките на мрежовата финансова система, намалява рисковете при плащане и сетълмент и улеснява наблюдението на други рискове. Трябва да се запознаем и да овладеем международните стандарти и норми, свързани със сигурността на компютърната мрежа възможно най-скоро, като например усвояване и прилагане на международната структура на системата за сигурност ISO за системи за банкови транзакции и т.н., и да формулираме относително пълен набор от международни стандарти така че мрежовите банки на моята страна да могат да предотвратят рискове. В съответствие с международните стандарти.
(6) Засилване на изследванията, развитието и използването на финансови иновации. изследванията на моята страна относно финансовите иновации, особено тяхното приложение, все още са на относително ниско ниво. Много финансови деривати все още не са използвани. Академичните и практически кръгове трябва съвместно да се справят с ключови проблеми и да продължат да създават, проектират и разработват различни нови портфейлни финанси. Инструменти, така че иновациите и контролът на риска на финансовите деривати в моята страна да могат да бъдат засилени, за да се получи най-добра възвръщаемост в рамките на определена степен на риск.